• Skip to primary navigation
  • Skip to main content
  • Skip to primary sidebar
  • Skip to footer
  • Nieuwsbrief
  • Contact

Taxence

Taxence

  • Nieuws & achtergrond
    • Nieuws
    • Branchenieuws
    • Blogs
    • Verdieping
  • Thema’s
    • AI & Tax Technology
    • Arbeid & Loon
    • Belastingplan
    • BTW & Overdrachtsbelasting
    • BV & DGA
    • Duurzaamheid (ESG & CSRD)
    • Estate planning
    • Alle thema’s
  • Opleidingen
    • AI & Tax Tech
    • ESG & CSRD
    • Estate Planning
    • BTW
    • Vastgoed
    • Internationaal
    • Arbeid & Loon
    • Formeel
    • Familiebedrijven
    • VPB
    • Pensioen
  • Carrière
    • Personalia
    • Vacatures
    • Vacature toevoegen
    • Partners
  • Vakinformatie
    • NDFR
    • Addify
    • JES! Knowledge
    • Fiscaal en meer
    • Tax talks
    • Vakblad Estate Planning
    • Specials
  • Kennisbank

A-G: rente niet aftrekbaar door fraus legis

23 november 2021 door Michel Halters

A-G Wattel is van oordeel dat de leenverhoudingen met de buitenlandse vennootschappen voor de financiering van de target commercieel nutteloos zijn. Zij dienen slechts om de Nederlandse belastinggrondslag uit te hollen.

Een moedermaatschappij en haar (klein)dochters waren in Nederland gevestigde bv’s. Zij maakten deel uit van een private equity structuur. De aankoop van de Nederlandse target is gefinancierd. Deels met leningen van (indirecte) aandeelhouders, die niet met de moedermaatschappij zijn verbonden in de zin van artikel 10a lid 4 Wet Vpb 1969. Deze aandeelhouders zijn gevestigd op Guernsey. Ook is de overname gefinancierd met leningen van een bankensyndicaat. Daarvoor moest de moedermaatschappij een arrangement fee betalen van € 8,4 miljoen. Na overname is de target direct gevoegd in een fiscale eenheid met de moedermaatschappij.

Oordeel hof

In geschil is of de rente aftrekbaar is. Eerder oordeelde het Hof Amsterdam dat de rente niet aftrekbaar was vanwege fraus legis. De leningen waren onzakelijk en in commercieel opzicht waren het nutteloze leenverhoudingen. Volgens het hof waren de leenverhoudingen alleen in het leven geroepen om de Nederlandse belastinggrondslag te eroderen. Ook het tussenschuiven van diverse vennootschappen diende geen enkel doel, anders dan het ontwijken van het verbondenheidscriterium.

Kern van het geschil

De moedermaatschappij is in cassatie gegaan. A-G Wattel ziet overeenkomsten met het Hunkemöller-arrest, zie ‘Zakelijke acquisitie, gekunstelde financiering: fraus legis‘. In de kern komt het op hetzelfde neer als in voornoemd arrest. Een private equity fonds brengt eigen vermogen bijeen. Dat vermogen wordt in een tax haven omgezet in vreemd vermogen en verstrekt aan een Nederlands overnamevehikel dat na overname van de target de financieringsrente ten laste van de winst van de target brengt door met de target een fiscale eenheid aan te gaan.

Meeste cassatiemiddelen ongegrond

De moedermaatschappij stelde onder meer dat de loan notes geen onzakelijke leningen zijn. De A-G is van mening dat het hof op goede gronden heeft geoordeeld dat de leningen fiscaal onzakelijk zijn. Ook is hij het met het hof eens dat het verbondeneidscriterium van artikel 10a Wet Vpb 1969 met kunstgrepen is ontweken. Eveneens vindt de A-G de leenverhoudingen in commercieel opzicht nutteloos. Deze zijn er slechts om de Nederlandse belastinggrondslag uit te hollen.

Aard arrangement fee

Een cassatiemiddel vindt de A-G wel gegrond. De moedermaatschappij stelde dat het hof het matchingbeginsel verkeerd had toegepast. Het hof heeft volgens de A-G de bewijslast verkeerd verdeeld. Van belang is of er een wisselwerking bestaat tussen de fee en het rentepercentage, ofwel of partijen de bedoeling hebben gehad, rente vooruit te betalen. Het lijkt de A-G niet logisch de arrangement fee volledig als vooruitbetaalde rente te zien, waarschijnlijk is ook dat in de fee een vergoeding voor een eenmalige bankdienstverlening is begrepen. Die eenmalige vergoeding is wel aftrekbaar. De Belastingdienst moet toegelaten worden om te bewijzen dat de civielrechtelijke afsluitkosten voor de lening, ofwel de arrangement fee, (deels) vooruitbetaalde (rente)kosten zijn.  

Wet: art. 10a Wet Vpb 1969

Bron: Parket bij de Hoge Raad 27 oktober 2021 (gepubliceerd 19 november 2021), ECLI:NL:PHR:2021:1004, 21/01534

Filed Under: Fiscaal nieuws, Nieuws, Vpb & Div.bel

Reageer
Vorige artikel
Besluit Lucratief belang in internationale situaties gepubliceerd
Volgende artikel
Kabinet verkent mogelijkheden voor structurele crisisregeling loonkosten

Reader Interactions

Gerelateerde berichten

zeeschip

Standpunt afdrachtvermindering zeevaart

De Kennisgroep loonheffing algemeen heeft een standpunt ingenomen wanneer schepen kwalificeren als zeeschip als bedoeld in artikel 1, eerste lid, onderdeel h, WVA. Daarbij is ook de tonnageregeling van artikel 3.22 van de Wet IB 2001 van belang. De beantwoording is afgestemd met de Kennisgroep bijzondere winstbepalingen vpb.

vastgoed buitenland

Standpunt inhoudingsvrijstelling artikel 4, tweede lid, Wet DB en vergelijkbare functie artikel 28 Wet Vpb

De Kennisgroep dividendbelasting en bronbelasting heeft twee vragen beantwoord over de toepassing van de inhoudingsvrijstelling van artikel 4, tweede lid, Wet DB 1965 en een vergelijkbare functie als beleggingsinstelling als bedoeld in artikel 28 Wet Vpb 1969.

verlies op certificaten

Rechtsvergelijkend onderzoek misbruik earningsstrippingmaatregel

Het kabinet geeft inzicht in de antimisbruikmaatregelen die andere EU-lidstaten hebben genomen tegen belastingconstructies waarbij misbruik wordt gemaakt van de generieke renteaftrekbeperking. Staatssecretaris Van Oostenbruggen licht de verschillen en overeenkomsten toe en schetst de Nederlandse positie.

winst cooperatie

Standpunt samenloop tussen de earningsstrippingmaatregel en de winstsplitsing bij een fiscale eenheid

De Kennisgroep reorganisatiefaciliteiten en fiscale eenheden heeft de vraag beantwoord hoe in het kader van winstsplitsing moet worden omgegaan met op grond van artikel 15b Wet Vpb 1969 op het niveau van de fiscale eenheid niet-aftrekbare rente of aftrekbare voortgewentelde rente.

deelnemingsvrijstelling

Standpunt opgeofferd bedrag na kapitaalstorting

Standpunt over de vraag of een kapitaalstorting van een belastingplichtige in haar deelneming leidt tot verhoging van het opgeofferde bedrag.

Geef een reactie Reactie annuleren

Je e-mailadres wordt niet gepubliceerd. Vereiste velden zijn gemarkeerd met *

Primary Sidebar

Opleidingen

Online cursus Wet Fiscaal Kwalificatiebeleid Rechtsvormen (incl. aanpassing FGR)

Online cursus Technisch aanmerkelijk belang

Nationaal Congres BelastingZaken 2025

AGENDA

Verdiepingscursus Internationale aspecten loonheffing

Verdiepingscursus Tweetrapsmakingen opzetten en afwikkelen

Masterclass Management- en werknemersparticipatie

Verdiepingscursus Erven en schenken

Online cursus AI, GenIA-L, ChatGPT en Copilot in de Fiscale Praktijk

Stoomcursus Estate planning praktisch ingezet

Webinar Belastingplan 2026

Online cursus Wet Fiscaal Kwalificatiebeleid Rechtsvormen (incl. aanpassing FGR)

Online cursus Afwikkeling van overnameregelingen in firmacontract en statuten

Cursus ESG Reporting & Datamanagement

Meer opleidingen

Footer

  • Fiscaal nieuws
  • Opleidingen
  • Kennisbank
  • Vacatures
  • Over ons
  • Adverteren op Taxence
  • NDFR
  • JES! (ESG producten)
  • Fiscaal en meer
  • Addify
  • Tax Talks
  • Register Estate Planners (REP)
  • Contact
  • Linkedin
  • X
  • Facebook
  • Aanmelden nieuwsbrief
  • Naar Lefebvre Sdu Webshop

Taxence is een uitgave van
Lefebvre Sdu
Maanweg 174
2516 AB Den Haag

Powered by Lefebvre Sdu

  • Disclaimer
  • Privacy Statement en Cookiebeleid
lefebvre SDU

Het laatste nieuws van
Taxence in je mail?


Wilt u een correct e-mailadres invullen?

Inschrijving bevestigen

We hebben je een e-mail gestuurd met daarin een bevestigingslink. Nadat je op deze link hebt geklikt is jouw inschrijving bevestigd. Indien je binnen 15 minuten geen e-mail in jouw inbox aantreft, controleer dan alstublieft jouw spam folder.

Jouw inschrijving is voltooid

Hartelijk dank voor jouw inschrijving voor nieuwsbrief Taxence. Je ontvangt binnenkort jouw eerste nieuwsbrief. Indien je je wilt afmelden kun je gebruik maken van de afmeldlink die in elke nieuwsbrief is opgenomen.

×